Совершенно очевидно, что обычный сезонный фактор в этом году отсутствует», – констатирует финансовый директор Morgan Stanley Джонатан Прузан. По его словам, ориентиром для трейдингового подразделения Morgan Stanley будет не I квартал 2015 г. (обычно доходы сравнивают год к году), а IV квартал 2015 г., хотя последний квартал традиционно слабый для трейдинга (цитата по WSJ).
Ставка на богачей
Французский Societe Generale (SG) покупает британский бизнес банка по обслуживанию богатых клиентов Kleinwort Benson, чтобы объединить его со своим аналогичным подразделением Hambros, сообщает FT. В результате будет создана компания с 14 млрд фунтов ($20 млрд) активов под управлением, входящая в двадцатку британских компаний, управляющих деньгами состоятельных клиентов. SG не единственный, кто ставит на развитие этого бизнеса, не требующего резервирования дополнительного капитала. Курс на сокращение инвестбанковских операций и развитие бизнеса по обслуживанию состоятельных клиентов уже взяли Credit Suisse и Deutsche Bank. Китайский China Merchants Bank, в котором работает 1000 банкиров, обслуживающих богатых клиентов, намерен нанять еще 300. Приводить с собой клиентов от них не требуется. «Нам нужны банкиры, способные оказывать диверсифицированные услуги, а клиентов у нас и так много», – сказала Bloomberg управляющий активами богатых клиентов China Merchants Bank Ван Цзин.
Пятерка крупнейших банков Уолл-стрит снизит в I квартале доходы от трейдинга на 16% по сравнению с прошлым годом до $19,1 млрд, полагают аналитики Credit Suisse. По мнению аналитиков UBS, этот квартал для банковского трейдинга может стать худшим минимум за семь лет. В I квартале 2015 г. трейдинговые доходы крупных банков составили $23,7 млрд, или почти треть доходов за год, сказал WSJ аналитик UBS Бреннан Хокен.
Причины неудачного квартала – высокая волатильность рынка, из-за которой клиенты банков откладывают размещения долгов, беспокойство по поводу роста глобальной экономики и снижающиеся цены на нефть.
Инвестбанк Jefferies за финансовый квартал, завершившийся в конце февраля, получил $166,8 млн убытка против $12,9 млн прибыли годом ранее. Доходы сократились на 49% до $299 млн, а доходы от трейдинговых операций – на 82% до $58,8 млн. Топ-менеджеры Jefferies в кулуарах признают, что «посрамлены» убытком, пишет WSJ.
«Начало 2016 г. было ознаменовано волатильностью на финансовых рынках, что влияет и на банковский сектор, – цитирует Bloomberg заявление согендиректоров Deutsche Bank Джона Крайана и Юргена Фитшена. – I квартал, который обычно бывает хорошим для банков, может оказаться трудным, и Deutsche исключением не будет».
JPMorgan в феврале сообщил, что с начала года трейдинговые доходы его инвестбанковского подразделения снизились на 20% по сравнению с тем же периодом 2015 г., а Citigroup прогнозирует снижение доходов от торговли акциями и облигациями на 15%, сообщил финансовый директор банка Джон Гершпах.